一、网格交易策略
这是一种仓位策略，用于动态调仓。该大法秉持的原则是”仓位策略比选股策略更重要”。
所谓网格交易法（grid trading method），也称鱼网交易网，指以某点为基点，每上涨或下跌一定点数挂一定数量空单或多单，设定盈利目标，但不设止损，当价格朝期望方向进展时获利平仓，并在原点位挂同样的买单或卖单。
基本概念
1、底仓价：价格的标准线，建仓和调仓的重要依据。
2、低吸高抛：仓位控制贯彻低吸高抛，绝不追涨杀跌。下面举个例子：
操作：在底仓价的附近，我们根据网格的大小，比如每跌3%按仓位买入（第一档：买40%，第二档：买30%，第三档：买20%，第四档：买10%）。
要注意的是，这里买卖不是绝对的定量，而是调仓到对应仓位。如果第一次跌破3%，而后上涨到5%时，是不操作的，因为下跌时只建了40%的仓，而上涨5%的仓位是60%，不够抛出。
二、网格交易的特点和局限
1、底仓价格设定：若没有在安全边际内设定底仓价格，而在估值顶部设立底仓价格，则风险极大，会造成很大损失。
2、牛市表现不佳：分散的仓位策略，没有依据价格形态来修改网格，都可能在牛市中跑输大盘，降低贝塔的代价就是阿尔法也较低。
3、买卖规则不灵活：可能使一些重要的突破支持或阻力位置的买卖点被忽略在网格之外。
三、策略步骤
1、选股
重点行业：I64 互联网和相关服务，I65 软件和信息技术服务业
低估值PE小：PE<50
小市值：分行业按市值排列选市值小的30只
高波动：分行业在市值最小的30只中选出过去一年波动率最大的5只股票
注：每3个月按上述条件更新一次股票池，更新时不在新股票池的股票全部清仓。
2、网格
[-3%买，5%卖]、[-5%买，10%卖]、[-8%买，15%卖]、[-12%买，20%卖]
四种大小的网格都会相应尝试一下看看效果。
3、资金安排：在仓位控制时，满仓的概念是（总资金/股票池总数*2.5）
注：后面的乘数是为了提高资金利用率，因为3个月的周期内可能不是每只股票都能达到满仓。
四、结论
1、【熊市】：选取2015-6-1至2016-1-26，大网格-12%买，20%卖。最好的结果是半年多盈利20%（大盘同期大跌35%），年化40%；
2、【长周期】：选取2010-1-1至2015-12-31日，中网格-8%买，15%卖。最好的结果是6年241%（大盘同期4%），年化23%；
3、【震荡期】：选取2012-1-1至2013-112-31日，小网格-3%买，5%卖。最好的结果2年68%（大盘同期-0.5%），年化29.6%。
